资管新规对私募基金投资合规性整改有何规定？

随着金融市场的不断发展，私募基金作为一种重要的资产管理工具，其合规性整改成为监管关注的焦点。2018年，中国、银、证监会等七部委联合发布《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》（以下简称资管新规），对私募基金的投资合规性提出了明确要求。本文将从多个方面详细阐述资管新规对私募基金投资合规性整改的规定。<

一、明确私募基金定义和分类

资管新规明确了私募基金的界定，将私募基金分为私募股权基金、私募证券基金、私募债权基金等类别。不同类别的私募基金在投资范围、投资方式、风险控制等方面有所区别，有利于监管部门进行分类监管。

二、规范私募基金募集行为

资管新规要求私募基金募集时，必须明确投资者风险识别能力和风险承受能力，不得向不合格投资者募集资金。私募基金募集过程中，应充分披露基金信息，包括基金的投资策略、风险收益特征、管理团队等，确保投资者知情权。

三、加强私募基金投资管理

资管新规要求私募基金投资管理应遵循以下原则：一是分散投资，降低风险；二是合规投资，不得投资于限制类、禁止类资产；三是风险控制，建立健全风险管理制度；四是信息披露，及时向投资者披露基金运作情况。

四、强化私募基金信息披露

资管新规要求私募基金应建立健全信息披露制度，定期向投资者披露基金净值、投资组合、费用支出等信息。私募基金还应向监管部门报送相关信息，接受监管部门的监督检查。

五、规范私募基金退出机制

资管新规要求私募基金应建立健全退出机制，确保投资者在约定的时间内能够顺利退出。私募基金退出时，应优先考虑投资者的利益，合理分配收益和风险。

六、加强私募基金监管

监管部门应加强对私募基金的监管，对违规行为进行严厉查处。监管部门应建立健全私募基金监管体系，提高监管效率。

七、强化私募基金内部控制

私募基金应建立健全内部控制制度，确保基金运作的合规性。内部控制制度应包括风险管理、合规管理、内部控制审计等方面。

八、规范私募基金关联交易

资管新规要求私募基金在关联交易中，应遵循公平、公正、公开的原则，确保关联交易的合理性和合规性。

九、加强私募基金信息披露的及时性

私募基金应确保信息披露的及时性，对于重大事项应及时披露，避免误导投资者。

十、规范私募基金投资顾问业务

资管新规要求私募基金投资顾问业务应遵循合规、诚信、专业的原则，不得进行虚假宣传、误导投资者。

十一、加强私募基金从业人员管理

私募基金从业人员应具备相应的资质和职业道德，监管部门应加强对从业人员的监管，确保其合规执业。

十二、规范私募基金税收政策

资管新规要求私募基金税收政策应公平、合理，不得对私募基金进行歧视性税收政策。

资管新规对私募基金投资合规性整改的规定涵盖了多个方面，旨在规范私募基金市场秩序，保护投资者合法权益。私募基金行业应积极响应资管新规，加强合规管理，提升行业整体水平。

上海加喜财税见解

上海加喜财税作为专业的财税服务机构，致力于为私募基金提供资管新规合规性整改相关服务。我们拥有一支专业的团队，能够为客户提供全面、高效的合规性整改解决方案。在资管新规背景下，我们建议私募基金及时调整投资策略，加强合规管理，确保在监管环境下稳健发展。